David F. DeRosa (Hrsg.)

Currency Derivatives

Pricing Theory, Exotic Options, and Hedging Applications
Herausgegeben von DeRosa, David F.

• Gebundenes Buch

Produktbeschreibung

Mit über einer Billion US Dollar Umsatz stellt der Devisenhandel weltweit den größten Markt dar. In diesem Markt sind Währungsderivate zu einem bevorzugten Handelsinstrument geworden, das von Großbanken, Brokerhäusern, Hedge Funds (spekulativ ausgerichteter Fonds, der mit Hilfe von Derivaten seine Gewinne zu optimieren versucht) und Handelsberatern eingesetzt wird. Zwar sind diese Instrumente heute komplexer denn je, aber sie sind ein unverzichtbares Mittel des Risikomanagements im Devisenhandel. Herausgegeben von führenden Devisenhändlern und Analysten, ist dieses Buch Basislektüre für jeden, der sich in diesem Bereich bewegt. Eine Sammlung der 20 besten und meist zitierten Beiträge zu Währungsderivaten, Preistheorie und Anwendungen von Hedging-Methoden (10/98)

---

Hinweis: Dieser Artikel kann nur an eine deutsche Lieferadresse ausgeliefert werden.

Produktdetails

• Wiley Series in Financial Engineering
• Verlag: Wiley & Sons
• 1. Auflage
• Seitenzahl: 387
• Erscheinungstermin: 7. September 1998
• Englisch
• Abmessung: 235mm x 157mm x 28mm
• Gewicht: 744g
• ISBN-13: 9780471252672
• ISBN-10: 0471252670
• Artikelnr.: 21532502

Autorenporträt

DAVID F. DeROSA is President of DeRosa Research and Trading, Inc. and Adjunct Professor of Finance at Yale School of Management. He is a contributing editor for global investment strategy for the Internet newsletter TheStreet.com. DeRosa has been active in hedge fund management, currency trading, and institutional brokerage for over twenty years. He holds a PhD from the Graduate School of Business of the University of Chicago and an AB from the University of Chicago. He is the author of two highly regarded books on foreign exchange, Managing Foreign Exchange Risk and Options on Foreign Exchange.

Inhaltsangabe

Partial table of contents:
Foreign Exchange and Its Related Derivative Instruments (D. DeRosa).
FORWARDS AND FUTURES CONTRACTS ON FOREIGN EXCHANGE.
Forward and Futures Contracts on Foreign Exchange (D. DeRosa).
CURRENCY OPTION PRICING MODELS.
Foreign Currency Option Values (M. Garman & S. Kohlhagen).
Efficient Analytic Approximation of American Option Values (G. Barone-Adesi
& R. Whaley).
CURRENCY FUTURES OPTIONS PRICING MODELS.
The Pricing of Commodity Contracts (F. Black).
On Valuing American Futures Options (R. Whaley).
IMPLIED VOLATILITY IN CURRENCY DERIVATIVES.
The Term Structure of Volatility Implied by Foreign Exchange Options (X. Xu
& S. Taylor).
JUMP PROCESS AND STOCHASTIC VOLATILITY MODELS FOR CURRENCY DERIVATIVES.
On Jump Processes in the Foreign Exchange and Stock Markets (P. Jorion).
BARRIER, BINARY, AND AVERAGE CURRENCY OPTIONS.
On Pricing Barrier Options (P. Ritchken).
One-Touch Double Barrier Binary Option Values (C. Hui).
Pricing European Average Rate Currency Options (E. Levy).
QUANTOS OPTIONS AND EQUITY WARRANTS WITH SPECIAL CURRENCY FEATURES.
The Perfect Hedge: To Quanto or Not to Quanto (C. Piros).
Index.