L'India è il principale produttore di peperoncino, con quasi il 43% della produzione mondiale, seguita da Cina e Perù. Oltre all'India, gli altri principali produttori ed esportatori sono Cina, Pakistan, Marocco, Messico e Turchia. L'India è anche il maggior esportatore di peperoncino al mondo. I peperoncini indiani vengono esportati soprattutto in Sri Lanka, Stati Uniti, Nepal, Messico, Malesia e Bangladesh. La competitività commerciale del peperoncino indiano è stata valutata utilizzando i coefficienti di protezione nominale (NPC), che sono variati da 0,46 a 0,69 nel periodo compreso tra il 2006-07 e il 2010-11, indicando che il peperoncino indiano è competitivo a livello di prezzo a livello globale. I risultati della causalità di Granger indicano che i prezzi internazionali del peperoncino sul mercato di New York hanno influenzato i prezzi dei mercati di Guntur e Khammam, ma non viceversa. I prezzi del mercato del peperoncino di New York sono stati a loro volta influenzati dai prezzi dei mercati di Virudhunagar e Nagpur. I prezzi del peperoncino in tutti i mercati nazionali del Paese hanno mostrato fluttuazioni persistenti per un certo periodo di tempo e sono state massime nel mercato di Nagpur.