Este estudo visou investigar criticamente os factores que afectam o desempenho das pequenas e médias empresas nas cidades de Wolkite e Butajira, na zona de Gurage, particularmente nos sectores da indústria transformadora, serviços e comércio. Neste estudo foram utilizados desenhos de pesquisa descritivos e explicativos. Tanto a fonte primária como a secundária de dados foram utilizadas. A amostragem aleatória simples estratificada foi utilizada para selecionar o número proporcional de amostras da área de estudo e selecionar cada estrato pelo método da loteria. O estudo utilizou um questionário para recolher os dados necessários de uma amostra de 139 proprietários/gerentes de PMEs. Os dados secundários foram coletados de relatórios de escritórios publicados e não publicados. Os dados foram coletados, codificados, quantificados e analisados pelo uso do pacote estatístico para Ciências Sociais (SPSS V.16). A regressão linear foi utilizada para mostrar efeito e relação entre variável dependente e independente. Os achados do estudo revelaram que as variáveis independentes selecionadas explicam significativamente as variações da variável dependente em nível de significância de 5%. Em essência, finanças e infra-estrutura afetaram significativamente o desempenho das PMEs.
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