Irene Filipiak

Stochastische Programmierungsmodelle (eBook, PDF)

Value-at-Risk, Conditional Value-at-Risk und Asset-Liability-Management

• Format: PDF

Produktbeschreibung

Studienarbeit aus dem Jahr 2009 im Fachbereich Mathematik - Stochastik, Note: 2,3, Universität Augsburg (Mathematik), Veranstaltung: Seminar Nichtlineare Optimierung in der Finanzmathematik, Sprache: Deutsch, Abstract: In diesem Kapitel wird neben dem Value-at-Risk und dem Conditional Value-at-Risk auch das Asset-Liability-Management in der stochastischen Programmierung vorgestellt. Der Value-at-Risk und der Conditional Value-at-Risk beschreiben Risikomaße, mit denen der erwartete Verlust bzw. Gewinn bei Aktiengeschäften berechnet werden kann. Das Asset-Liability- Management bezeichnet ein Verfahren zur Steuerung von Versicherungsunternehmen anhand der zukünftigen Entwicklung von Aktiva und Passiva. Dies ist sehr wichtig, da das finanzielle Wohl jeder Firma in der Bilanzaufstellung der Gesellschaft widergespiegelt wird.

Produktdetails

• Verlag: GRIN Verlag
• Seitenzahl: 16
• Erscheinungstermin: 17. September 2013
• Deutsch
• ISBN-13: 9783656498377
• Artikelnr.: 39526597

Inhaltsangabe

Inhaltsverzeichnis: 1. Stochastische Programmierungsmodelle: Value-at-Risk und Conditional Value-at-Risk S.3 1.1. Risikomaÿe S.3 1.2. Minimierung des CVaR S.5 1.3. Beispiel: Anleihen-Portfolio-Optimierung S.7 2. Stochastische Programmierungsmodelle: Asset-Liability-Management S.8 2.1. Asset-Liability-Management S.8 2.1.1. Schuldenmanagement S.9 2.2. Synthetische Optionen S.11 2.2.1. Das Modell S.11 2.2.2. Ein Beispiel S.13 2.3. Fallbeispiel: Preisbildung bei Optionen mit Transaktionskosten S.14 2.3.1. Das Standardproblem S.14 2.3.2. Transaktionskosten S.15 A. Anhang S.16 Literaturverzeichnis S.16